大公科技訊  10月28日，據(jù)財聯(lián)社等媒體報道，野村發(fā)布報告稱，預期騰訊控股第三季總營收按年增加8%，與市場預測一致。第三季非國際會計準則凈利潤料按年增加23%，比市場預測高出3%，因為毛利率持續(xù)擴張。由于收入組合轉(zhuǎn)向高利潤業(yè)務(wù)，第三季毛利率可能按年改善4個百分點至53.6%，高于市場預期的53.4%。

　　此外，報告顯示，騰訊線上游戲收入在第三季可能加速至按年增長13%，第二季為按年增長9%。根據(jù)SensorTower資料，騰訊內(nèi)地游戲收入因新的地下城與勇士(DNF)手游大作而重拾活力，尤其在夏季表現(xiàn)強勁，高峰月總收入可能達到50億人民幣。野村上調(diào)對騰訊2024和2025財年非國際會計準則凈利潤預測分別5%和3%，基于假設(shè)這兩年營業(yè)外收入都較高，且2024財年的營業(yè)利潤預測較高，而對這兩年的營收假設(shè)大致不變。目標價由478港元升至500港元，維持“買入”評級。

　　前不久，海通國際發(fā)布的研究報告顯示，維持騰訊控股“跑贏大市”評級的同時，目標價從477港元調(diào)升至500港元。但同時，該報告也提到，騰訊控股第三季度的非國際財務(wù)報告準則凈利潤預測下調(diào)了3%，降至550億元人民幣。這一變化主要源于聯(lián)營公司利潤占有率低于預期。

　　從業(yè)績看，于2024年第二季度，騰訊控股收入1611.17億元，環(huán)比增長1%同比增長8%；毛利858.95億元，環(huán)比增長2%，同比增長21%；毛利率53%；經(jīng)營盈利507.32億元，環(huán)比減少3%，同比增長40%。